Здравствуйте, в этой статье мы постараемся ответить на вопрос: «Как выбрать ПИФы для инвестирования — рейтинг 2023 года по доходности и риску». Если у Вас нет времени на чтение или статья не полностью решает Вашу проблему, можете получить онлайн консультацию квалифицированного юриста в форме ниже.
Я согласен получать от АО КБ «Ситибанк» уведомления и звонки по сетям электросвязи, в том числе рекламного характера (в том числе по телефону, факсу, мобильной связи и электронной почте) с целью предложения инвестиционных, страховых и банковских продуктов.
ПИФы: 10 ошибок инвестора, которых следует избегать
Так как результаты сданных экзаменов можно отправлять в несколько заведений сразу, то это, с одной стороны, даёт некоторое преимущество, с другой стороны, слишком большая возможность выбора вносит растерянность. Поэтому алгоритм действий для будущего поступления должен быть примерно следующий:
- Напишите примерный список будущих вузов.
- Определите критерии, по которым будете оценивать учебное заведение.
- Каждому критерии присвойте шкалу оценивания.
- Сосчитайте для каждого вуза сумму полученных баллов.
- Выберите тройку победителей.
Выбор вуза по специальности пользуется большой популярностью у тех, кто уже примерно понимает, в каком направлении хочет двигаться. В этом случае остается лишь изучить основную информацию о поступлении и интересующем факультете.
Как правильно выбрать вуз? Самое главное – правильно оценить свои силы. Если вы посредственно разбираетесь в математике и физике, едва ли удастся поступить на факультет информационных технологий.
Вот список самых популярных факультетов прошлого года, куда наверняка будет сложно поступить из-за большой конкуренции:
- медицинские специальности: педиатрия, лечебное дело, стоматология;
- юридические факультеты;
- экономические факультеты;
- факультеты вычислительной техники и информатики;
- педагогические направления;
- лингвистическое и филологическое направление, менеджмент и связи с общественностью.
У каждого вуза есть определенное количество мест на дневное и заочное, бюджетное и коммерческое обучение.
Изучить эту информацию можно на сайте интересующего вуза.
Что такое «мало» и «много» мест? Обычно 50 и больше мест – это довольно много для вуза. То же касается конкурса на место: от 25 баллов и больше считается высоким конкурсом.
Почему БПИФ c иностранными активами и ETF не вышли на торги
Минимальная покупка пая – 1000 рублей. Цена пая колеблется в пределах 1,4 тысяч рублей, СЧА на сегодняшний день составляет 2,2 млрд. рублей. Фонд смешанных инвестиций В эту категорию ПИФов банка «Русский стандарт» попадает всего один фонд «Империя», основные характеристики следующие: В этом ПИФе оптимизированы риски и потенциальный уровень доходности.
ООО УК «Русский стандарт» – управляющая паевыми фондами компания, под управлением которой находятся ПИФы с различной доходностью, стоимостью пая, условиями участия для частных клиентов.
К негативным аспектам можно отнести возможность потери денег при снижении стоимости пая, отсутствие гарантий государства.
В Сбербанке существует несколько программ паевого инвестирования, которые отличаются между собой уровнем дохода и риска. Предлагается три фонда:
- Илья Муромец. Отличается низкой доходностью и низким уровнем риска, рассчитан на тех, кто стремится сохранить сбережения и приумножить их по ставке, большей, чем у банковского депозита. Ориентировочный процент прибыли – 27% за три года.
- Сбалансированный. Средний риск и доходность. Для тех, кто не боится рискнуть и грамотно распределить средства между акциями и облигациями. Примерная прибыль – 45% за три года.
- Добрыня Никитич. Основой служат акции российских предприятий. Движение рынка ценных бумаг рассчитывается на основе фундаментального анализа и оценки текущей стоимости в долгосрочной перспективе. Высокий риск и доходность – до 60% за три года.
В связи с этим любопытно рассмотреть, а кому же, собственно, доверяются деньги клиентов, или кого мы «покупаем».
У вас есть небольшая сумма, и вы хотите ее приумножить. Ставки по вкладам не устраивают, а об инвестициях знаете мало.
Пай — это условная доля имущества в этом фонде. Это именная ценная бумага, которая подтверждает, что вам принадлежит такая-то доля такого-то фонда.
Что делать с ИИС сегодня и чего делать не стоит
К сожалению, инвестиции — это всегда риск. Жаль что вы не смогли оценить свое отношение к риску до того, как открыли ИИС. Ну есть и еще один совет — если вам не нужны деньги сейчас, то возможно стоит подождать окончания трехлетнего срока? До октября осталось полгода.
Для нас важно, чтобы ситуация была полностью решена, просим Вас подтвердить данный факт в рамках Вашего отзыва на портале Банки.ру.
Именно она управляет деньгами фонда и решает, в какие ценные бумаги вкладываться. За свою работу компания берет процент, который определяется правилами фонда.
Отраслевые — когда деньги фонда вложены в акции какой-нибудь одной отрасли, например нефтедобычи или телекоммуникаций. Такой подход нарушает принцип отраслевой диверсификации. Но зато дает возможность инвестору получить сверхприбыль, если он верно спрогнозирует рост акций какого-нибудь сегмента экономики.
Паевой фонд «Юлий Цезарь» относится к денежному рынку, поскольку основное размещение инвестиций осуществляется в банковские депозиты, краткосрочные облигации и другие, высоколиквидные и наименее рисковые финансовые инструменты. Основными эмитентами, ценные бумаги которых находятся в портфеле ПИФа, являются отечественные банки – Внешпромбанк, ОФЗ, «Уралсиб-ЛК, «ХКФ-Банк» и другие.
Показатели деятельности ПИФа:
- стоимость пая составляет примерно 1,3 тысячи рублей, разрешено делать неограниченные по сумме довложения;
- СЧА (стоимость активов) – 54,6 млн. рублей;
- доходность с даты формирования ПИФа составляет почти 32%, а с начала 2016 года – 3,7%;
- ПИФ относится к открытым фондам.
Этот инвестиционный фонд ориентирован на получение пайщиками быстрой прибыли со своих инвестиций. Высоколиквидные облигации и депозиты даже при краткосрочном инвестировании (12 и боле месяцев) позволяют получать прибыль. Притом, эта отрасль (денежный рынок) имеет низкую степень изменчивости, за счет чего гарантирован низкий фактор риска и умеренная доходность.
Открываем инвестиционный вклад
Открытие вклада мало чем отличается от процесса заключения договора по обычному депозиту. Сложности возникают лишь с выбором банка, инструментов и сроков инвестирования. Если в данном деле вы новичок, то лучше проконсультироваться с грамотным специалистом, который подскажет как правильно сделать первый шаг.
Чтобы открыть инвестиционный вклад, вам потребуется пройти следующие этапы:
- Выбрать банк и управляющую компанию. Последняя будет одним из подразделений банковской организации. Здесь нужно обратить внимание на опыт банка в открытии инвестиционных вкладов. Не стоит доверять свои деньги не так давно открывшейся организации: выбирайте надёжного лидера среди представленных банков в вашем городе. Обратите внимание на условия открытия вклада (сумму, процентное соотношение депозита и суммы паёв, инструменты ПИФов и другие особенности);
- Купить паи ПИФа. Вы должно чётко осознавать, что от этого действия зависит судьба ваших денег. Любой просчёт может привести к потере капитала и отрицательному опыту. Узнайте мнение консультанта управляющей компании о тех или иных паях и сделайте свой вывод;
- Открыть вклад в банке. Для этого составляется договор для новых клиентов или заявление для действующих. Потребуется ваш паспорт и в некоторых случаях ИНН. На бланке заявления будет указан срок размещения денежных средств и особенности открытия вклада;
- Принести в банк документы, подтверждающие покупку паёв. Банк должен удостовериться в совершённой вами сделке, а потому зафиксированное количество долей в ПИФе вы обязаны передать банковскому специалисту;
- Внести деньги на счёт. Это можно сделать, принеся наличные деньги в кассу банка. В этом случае оператор распечатает и передаст вам экземпляр приходного ордера, который лучше сохранить на время действия вклада. Можно внести средства и через интернет. Если вы действующий клиент банка, то у вас наверняка есть подключенный интернет-банк и, к примеру, накопительный счёт. После перевода денег с одного счёта на другой распечатайте чек оплаты и предоставьте его в банк.
Какие риски подстерегают владельцев инвестиционных вкладов
Вы уже, наверное, поняли, что открытие инвестиционного вклада – довольно рискованное занятие. Перед заключением договора с банком и управляющей компанией взвесьте все «за» и «против».
Если для вас риск и деньги – понятия несовместимые, то лучше довериться такому проверенному способу сохранения сбережений, как депозит.
А инвестиционные паевые вклады несут следующие риски:
- Нестабильность рыночной экономики не позволяет спрогнозировать результат вложений. Скачки и волатильность на российском рынке – обыденные явления в результате которых за короткий срок можно лишиться всех денег (в том случае, если сумма вклада минимальная). Управляющая компания делает всё возможное, чтобы средства клиентов принесли доход. Это связано с тем, что её прибыль зависит от успешности результата. Но в любом случае банк останется в плюсе, так как даже за убыточные сделки предусмотрена комиссия в пользу управляющей компании. Вы же при неудачном раскладе событий потеряете до 50% капитала;
- Можно лишиться приличной суммы. Стоит понимать, что банки не несут ответственности за результаты сделок. Если последние будут убыточными, вы не сможете вернуть свои деньги, на которые куплена паи. В этом случае не поможет даже суд. Вами подписан договор, в котором изначально было указано, что вы осознаёте возможные последствия и к управляющей компании претензий не имеете;
- Пониженная ликвидность. Не все банки готовы так просто расстаться с деньгами, даже если они ваши и находятся на инвестиционном вкладе. Будьте готовы к тому, что если в какой-то момент вам срочно понадобится забрать деньги с вклада, то это может занять некоторое время. При составлении договора поинтересуйтесь у банковского специалиста об условиях его досрочного расторжения, чтобы для вас они не стали неожиданными.
Это основные риски, которые коснутся вас при открытии инвестиционного вклада. Стоит понимать, что любые инвестиции сопряжены с рисками. Если вы хотите получить высокую доходность, то будьте готовы к возможным изменениям.
Инвестиционный вклад – это переходная форма от простого депозита к инвестированию. Она считается наименее рискованной, так как гарантирует возврат части вложений при любом результате.
Накопив опыт в качестве инвестиционного вкладчика, вы сможете перейти к более серьёзным формам вливаний капитала. Здесь и пригодится ваш расчёт по возможным рискам.
Паевые инвестиционные фонды: механизмы, преимущества, особенности
На этапе котлована квартиры стоят намного дешевле, чем после сдачи дома. По новому законодательству котлованы больше не продают, но схема пока остается прежней. Такие инвестиции связаны с риском того, что дом не достроят. И опять же нужно смотреть на регион. В кризисных регионах недвижимость часто дешевеет. Отсюда вывод – покупать строящиеся квартиры нужно в регионах, где экономика более стабильна. Есть ещё один фактор, для которого нужно хорошо знать местный рынок недвижимости. Застройка в больших городах ведется целыми районами. Раз в несколько лет какой-то из районов приобретает большую популярность, цены там начинают расти просто из-за повышения спроса. Если предугадать такой район, на нем можно хорошо заработать.
Подробнее об инвестициях в недвижимость вы можете почитать в нашей отдельной рубрике.
В законе об инвестиционных фондах выделяют следующие виды ПИФов:
- Открытый – фонд с неограниченным количеством участников. Покупку и продажу управляющей компании пая можно осуществить в любой рабочий день. Доходность ОПИФов может быть ниже других видов, потому что УК вкладывает средства в высоколиквидные активы, чтобы иметь возможность вернуть деньги по первому требованию пайщика.
- Закрытый – войти в такой фонд можно только в день его образования или в дополнительное время выдачи паев, а выйти и погасить их до истечения срока действия договора нельзя. Как правило, имеют высокий порог входа и доступны крупным инвесторам. Создаются для определенных целей, например, инвестирование строительства недвижимости.
- Интервальный связан с покупкой и продажей паев в определенные интервалы времени, но не реже 1 раза в год. В отличие от открытых могут позволить себе более рискованные вложения, т. к. нет необходимости быть всегда готовым к погашению.
- Биржевые – ПИФы, которые торгуются на фондовой бирже. Яркий представитель, который все больше и больше захватывает инвестиционный рынок и рекомендуется финансовыми экспертами для использования новичками, – ETF.
- Комбинированный появился в 2021 году. В него включают любое имущество, кроме денег: недвижимость, ценные бумаги, антиквариат, товары, драгоценные металлы и т. д. Активы хранятся в депозитарии.
В открытые и интервальные ПИФы инвесторы могут вкладывать только деньги. В закрытые и биржевые – деньги и иное имущество (ценные бумаги, недвижимость и пр.).
По объектам вложения средств различают ПИФы:
- акций;
- облигаций;
- смешанные;
- денежного рынка;
- товаров (недвижимость, золото);
- индексные.
Преимущества и недостатки
Знаю многих инвесторов, особенно начинающих, которые не захотели изучать все плюсы и минусы доверительного управления, вложили деньги в ПИФ и через пару лет разочаровались в таком способе инвестирования. В моих будущих материалах мы еще подробнее будем говорить о преимуществах биржевых индексных фондов перед ПИФом. Именно этот инструмент сегодня рекомендуют финансовые консультанты пассивным инвесторам.
Итак, преимущества ПИФов:
- Деньги инвесторов и активы хранятся на специальных счетах, отделены от счетов управляющей компании под жестким контролем государства. В этом случае риск потерять свои средства минимальный.
- Невысокий порог входа, что немаловажно для начинающего инвестора.
- Большой выбор фондов (на август 2021 года 236 штук), можно подобрать под свои финансовые цели и ожидания риска.
- Возможность диверсифицировать вложенные средства по различным классам активов, тем самым снижая риск и повышая доходность портфеля.
- Доходность может быть значительно выше, чем по депозитам в банках (но может быть и ниже).
- Активами управляют профессионалы со специальным образованием. Они не меньше вкладчиков заинтересованы в минимизации рисков и максимизации прибыли.
Недостатки:
- Средства пайщиков не застрахованы в системе страхования вкладов, как депозиты в банках.
- Получение дохода никто не гарантирует. И даже имеющаяся доходность за предыдущие годы не определяет ее в будущем.
- Эффективность управления зависит от профессионализма УК, иногда с этим возникают серьезные проблемы.
- Высокие комиссии по сравнению с индексными фондами. Статистика показывает, что они растут.
- Доступ в закрытые ПИФы обычным инвесторам практически закрыт. Порог входа высокий, от нескольких миллионов рублей.
- Оценщиков, аудиторов, депозитарий нельзя назвать независимыми участниками. Они получают вознаграждение от УК, поэтому в спорных ситуациях могут быть на ее стороне, а не на стороне пайщика.
Складывается впечатление, что главная задача паевых фондов — не заработать прибыль. А что тогда?
Хотя это конечно хорошо для рекламных целей. Если есть стабильная доходность, клиентов будет больше. Все будут радостно нести денежку. Больше клиентов, выше чистая прибыль фонда. Но….
УК не хотят идти навстречу потенциальным и существующим пайщикам. Я говорю про ежегодные издержки в виде взимаемых комиссий.
А вот с ними как раз все плохо. Почему-то они не уменьшаются, а увеличиваются. Даже в условиях высокой конкурентности, среди аналогичных фондов. Никто не спешит уменьшать проценты за управление.
Складывается такое мнение, что УК старается выжать максимально денег с клиентов.
ПИФы различают по ликвидности — возможности в любое время купить или продать пай. Паи открытых ПИФов можно купить и продать в любой рабочий день. Они подойдут для регулярных вложений и активной стратегии портфеля. В России больше двухсот открытых паевых фондов, поэтому розничному инвестору есть из чего выбрать. Порог входа во многие открытые ПИФы не превышает 1000 рублей, а для их покупки не нужен статус квалифицированного инвестора.
Интервальные ПИФы доступны только в определенные промежутки времени — например, только в июне и декабре. В другие месяцы сделки совершать нельзя. Неудобства компенсирует более высокая доходность: УК может спланировать более удачную стратегию без опасений, что кто-то из пайщиков внезапно решит забрать деньги.
В закрытые ПИФы можно инвестировать в процессе создания фонда, а выйти только когда фонд будет расформирован. Чаще всего закрытые ПИФы создаются под конкретный проект и его участников. Например, инвесторы заранее договорились купить «в складчину» помещение для аренды, собрали нужную сумму — фонд сформирован, то есть закрыт.
Куда инвестируют ПИФы
ПИФы могут состоять из самых разных активов. Чаще всего российские инвесторы вкладываются в консервативные фонды с вложениями в облигации, однако Банк России отмечает растущий интерес инвесторов к фондам на акции.
Есть ПИФы, которые инвестируют в иностранные фонды — это так называемые «фонды фондов». Например, «Сбер управление активами» покупает акции фонда SPDR S&P 500, формирует из них собственный фонд «Глобальные акции» и продает его паи российским вкладчикам. Несмотря на одинаковый портфель активов, это разные по своей сути инструменты. За управление УК Сбера берет 1% в год, к этому прибавляется комиссия спецдепозитария — до 0,65% и расходы на покупку и продажу.
Кроме того, владельцы фонда SPDR S&P 500 получают ежеквартальные дивиденды, которые не выплачивает ПИФ Сбербанка. По закону Российские открытые ПИФы в целом не могут платить дивиденды инвесторам. Но это не значит, что управляющие забирают дивиденды себе — на них УК покупает активы в ПИФы, то есть реинвестирует. Для инвестора это значит, что стоимость пая вырастет соразмерно дивидендам.
Среди инвесторов есть спрос на такие фонды фондов. Как и многие фонды на иностранных биржах, в России SPDR S&P 500 доступен только квалифицированным инвесторам и владельцам счетов у зарубежных брокеров. Поэтому для многих проще переплатить посреднику, чем разбираться с получением статуса или открытием такого счета.
Как устроен паевой инвестиционный фонд
ПИФ создается управляющей компанией. У каждого из них регистрируются правила управления, то есть стратегия, которой будут придерживаться управляющие, вид фонда и т. д. (об этом ниже).
Далее управляющая компания привлекает инвесторов, чтобы разместить в фонд накопления, а взамен получить некоторое количество долей (паев) фонда, соответствующее инвестированной сумме. Стоимость одного пая определяется исходя из оценки портфеля фонда, то есть инструментов, куда фонд размещает деньги инвесторов.
Фонд — это централизованно управляемый капитал множества инвесторов в соответствии с прописанной стратегией: инвестиции в ПИФы всех участников фонда управляются одинаково.
Когда инвестор хочет выйти из фонда, он продает (погашает) свои паи, а взамен получает деньги в соответствии со стоимостью пая на момент продажи.